达加斯加、沙特、菲律宾、智利、柬埔寨、阿联酋等多个海外市场实现上市。渠道方面,6月长城与全球最大的汽车经销商之一英之杰正式达成全球战略合作伙伴关系,加速拓展全球销售网络。 投资建议 公司新产品国内外推广进展顺利,智能电动化新周期开启,新能源智能化车型占比快速提升,豪华化领跑地位愈发清晰,非车业务收入有望加速释放。维持盈利预测,预计2023-2025年营业收入为1,994.6/2,437.8/2,807.5亿元,归母净利润为72.1/116.3/149.3亿元,对应EPS为0.81/1.31/1.68元,对应2023年7月5日收盘价25.74元/股PE为32/20/16倍,维持“买入”评级。 风险提示 缺芯影响超预期;车市下行风险;WEY、沙龙、哈弗等品牌所在市场竞争加剧,销量不及预期;出海进度不及预期。 证券之星数据中心根据近三年发布的研报数据计算,中邮证券吴迪研究员团队对该股研究较为深入,近三年预测准确度均值高达93.37%,其预测2023年度归属净利润为盈利60.69亿,根据现价换算的预测PE为36.33。 最新盈利预测明细如下: 该股最近90天内共有28家机构给出评级,买入评级20家,增持评级7家,中性评级1家;过去90天内机构目标均价为34.61。根据近五年财报数据,证券之星估值分析工具显示,长城汽车(601633)行业内竞争力的护城河优秀,盈利能力一般,营收成长性一般。财务可能有隐忧,须重点关注的财务指标包括:应收账款/利润率、应收账款/利润率近3年增幅、存货/营收率增幅。该股好公司指标3星,好价格指标2.5星,综合指标2.5星。(指标仅供参考,指标范围:0 ~ 5星,最高5星) 以上内容由证券之星根据公开信息整理,由算法生成,与本站立场无关。证券之星力求但不保证该信息(包括但不限于文字、视频、音频、数据及图表)全部或者部分内容的的准确性、完整性、有效性、及时性等,如存在问题请联系我们。本文为数据整理,不对您构成任何投资建议,投资有风险,请谨慎决策。lg...