FX168财经网_全球视野外汇黄金加密货币NFT资讯网

美股盘前要闻一览

水平，原因是劳动力成本和销售放缓挤压了企业利润。 10、瑞银将英伟达目标股价从580美元上调至850美元。 11、一份监管文件显示，著名投资者、“华尔街狼王”卡尔·伊坎已持有美国捷蓝航空公司9.91%的股份。 12、黑莓公司表示，计划通过包括裁员在内的削减成本措施将年度利润再增加1亿美元。此前，该公司已宣布5000万美元的年度成本削减计划，并宣布将裁员200人。 13、可口可乐第四季度营收108亿美元，预期106.7亿美元；第四季度可比每股收益0.49美元，市场预估0.49美元。

金融界2024-02-13

研究：三项数据低于预期令日本央行提前退出现行政策存疑

上提振家庭收入和支持消费至关重要。鉴于企业利润强劲，对发放丰厚奖金的预期很高。但发布的数据却显示工资增长低于预期（同比增长1.0%，市场普遍预期增长1.4%）。这对日本央行来说是个坏消息，即使加上奖金，工资仍远不及通胀，消费者不愿购买商品和服务的风险削弱了可持续通胀的前景。 2． 12月消费大幅下降与疲软的工资数据一致，私人消费的主要指标——零售额，家庭支出和日本央行的消费指数——12月环比均出现下滑，这些数据预示定于2月15日发布的第四季度GDP数据面临下行风险。这些数据可能会让日本央行感到不安。毕竟，央行希望看到更强劲的消费，这样一来企业才会更有信心来提高商品和服务价格。在央行副行长内田真一周四的讲话中，我们注意到对于消费者对价格敏感行为的担忧，他表示：“观察到家庭对支出的防守态度，比如转向廉价产品。” 3． 1月份东京CPI低于所有预期疲软的工资和消费数据解释了1月份东京通胀——全国消费者价格走势的领先指标——大幅低于预期的原因。核心CPI跌至1.6%，低于接受彭博调查给出的所有预估。这意味着日本1月份核心CPI可能自2022年3月以来首次跌破央行2%的目标。通胀疲软意味着，面对消费者不愿意或无力承担更高成本的迹象，企业会犹豫要不要提价。该数据可能提醒日本央行，通胀下降压力依然强劲。总之，令人失望的薪资、消费和东京CPI数据表明，通胀持续保持在2%的条件还不具备。我们对央行将等到7月份再结束负利率和收益率曲线控制的基准预期不变，届时央行将能证实“工资——物价上涨周期”是否因为春季工资谈判而启动。我们还清楚地意识到我们的基准情景面临的风险：日本央行可能决心尽快退出其非常规政策——即使数据所描绘的画面并不够完美。

金融界2024-02-12

决策分析：华尔街再创“里程碑” 标普500突破5000点大关分析师对此态度不一

点，并希望美联储很快能够降息，从而提振企业利润前景。美国股市强劲收盘，再创历史新高，结束了连续第五周的上涨。从2020年3月的大流行低点开始，美国基准指数在软着陆和人工智能欣欣向荣的押注推动下已上涨了一倍多。事实上，周五的上涨是由该指数最具影响力的板块科技股推动的，纳斯达克100指数上涨了1%。 Sanders Morris公司董事长George Ball表示：“标准普尔 500 指数是衡量美国企业盈利能力和经济实力的最佳单一晴雨表。标准普尔500指数的走向反映了经济和盈利是改善还是恶化。” 在关键消费者价格指数公布前几天，投资者松了一口气，因为一份通常被市场忽视的政府报告证实了2023年底通胀的进展。数据公布后，美国国债立即上涨，但很快就扭转了这一走势。两年期国债收益率回到美联储12月“转向”之前的水平。亚特兰大联储主席拉斐尔·博斯蒂克表示，他“专注于”让通胀回到目标水平，而达拉斯联储主席洛里·洛根则表示，她认为降息并不紧迫。 CIBC Private Wealth US分析师David Donabedian 认为，当前的经济背景支持华尔街的看涨势头。“市场已经从相信美联储将成为其救世主，转向决定在经济支持下不需要救世主。” LPL Financial分析师Adam Turnquist表示，在达到重要里程碑后，该指标的表现一直很积极。他指出，在过去9个月中，该指数的12个月平均回报率为10.4%，其中78%的事件产生了积极结果。Adam Turnquist指出：“收盘价高于这一备受关注的水平无疑会成为头条新闻，并进一步加剧人们对错过情绪的恐惧。除了潜在的情绪提振之外，5000点这样的整数通常会为市场提供支撑或阻力的心理区域。” Miller Tabak + Co分析师Matt Maley表示，目前，这“只是一个大整数。当然，如果市场从这个水平以任何有意义的方式回滚，那将会改变事情。该水平的失败将使其成为新的关键阻力位。无论哪种方式，今年股市都出现了惊人的反弹。因此，除非下降幅度很大，否则对整体而言并不意味着什么。” SlateStone Wealth分析师Kenny Polcari表示：“虽然有些人会说这只是我们每天消化的浩瀚数字中的另一个数字，但这个数字有点不同。5,000代表着新的千位整数，因此它确实会带来额外的兴奋。所以我预计这种兴奋会持续一段时间。” 年初维持股市强势的另一个原因当然是企业利润前景。随着财报季已经过去三分之二左右，各公司的业绩都明显超出了预期。彭博资讯截至周五上午的数据显示，在本财报周期报告业绩的标准普尔500指数公司中，约80%的公司表现出乎意料的上涨，轻松超过了74%的10年平均水平。分析师的回应是上调预测。彭博的数据显示，华尔街目前预计标普500指数成分股第四季度盈利平均较上年同期增长6.5%，这将是2022年中期以来的最佳水平，高于1月初预测的1.2%。 B. Riley Wealth分析师Arthur Hogan表示：“第四季度财报季强于预期，让投资者相信健康的经济可以继续推动企业利润。” Nationwide分析师Mark Hackett表示，强劲的势头让持怀疑态度的机构投资者和散户投资者重返市场，这对股市上涨产生了复合效应，尽管它日益引发了可持续性问题。事实上，尽管市场情绪乐观，但有关市场紧张的警告不断增多，标准普尔500指数交易高于“超买”技术水平。 Janney Montgomery Scott分析师Dan Wantrobski 表示：“我们仍然保持谨慎。在这方面，我们注意到广度的缩小、势头的持续分歧、领导领域的超买状况以及可能相对较快地接近极端的情绪。” Interactive Brokers分析师Jose Torres表示，由于美国股市目前的预期市盈率高达21倍，而且在波动性较低的背景下，利率高涨，对廉价对冲的需求很少，多头和空头正在为这一涨势的可持续性而角力。“由于生产率的提高、零售参与度的增加以及资金从东方向西方的转移，我们是否正在进入一个估值更高的新时代？或者这是一种‘泡沫狂热’，随着疯狂的投机占领市场而最终以泪水告终？最终，只有时间才能证明一切，但我的直觉让我站在看跌阵营。” 美国银行分析师Michael Hartnett表示，导致美国股市创纪录狂潮的快速上涨现在接近触发多个卖出信号。Michael Hartnett在一份报告中写道，截至2月7日当周，该银行的定制牛熊指标升至6.8。该策略师表示，读数高于8表明看涨趋势已经走得太远，发出反向卖出信号。2023年的空头定位是市场最好的朋友。但在去年标普500指数上涨24%期间，投资者买入该指数后，这种风险敞口正“从顺风转为逆风”。下一个交易日焦点、风向标： 15:50日本1月国内企业商品物价指数(年率) 23:00英国12月商品贸易帐(百万英镑) 欧佩克公布月度原油市场报告 09:00里奇蒙德联储主席巴尔金在亚特兰大经济俱乐部发表讲话 10:00英国央行行长贝利发表讲话主要货币走势分析：欧元：欧元/美元上涨，收报1.0783，涨幅0.05%。技术面上，汇价上行的初步阻力位于1.0796，进一步阻力位于1.0815，关键阻力位于1.0843；汇价下行的初步支撑位于1.0749，进一步支撑位于1.0721，更关键支撑位于1.0702。英镑：英镑/美元上涨，收报1.2625，涨幅0.07%。技术面上，汇价上行的初步阻力位于1.2646，进一步阻力位于1.2675，关键阻力位于1.2713；汇价下行的初步支撑位于1.2578，进一步支撑位于1.2541，更关键支撑位于1.2511。日元：美元/日元下跌，收报149.237，跌幅0.04%。技术面上，汇价上行的初步阻力位于149.885，进一步阻力位150.455，关键阻力位于151.436；汇价下行的初步支撑位于148.334，进一步支撑位于147.353，更关键支撑位于146.783。 #决策分析#

一禾2024-02-10

见证牛市历史！标普500连涨5周，突破5000点市场不再相信美联储是“救世主”

）年初维持股市强势的另一个原因当然是企业利润前景。随着财报季已经过去三分之二左右，各公司的业绩都明显超出了预期。彭博资讯截至周五上午的数据显示，在本财报周期报告业绩的标准普尔500指数公司中，约80%的公司表现出乎意料的上涨，轻松超过了74%的10年平均水平。分析师的回应是上调预测。BI的数据显示，华尔街目前预计标普500指数成分股第四季度盈利平均较上年同期增长6.5%，这将是2022年中期以来的最佳水平，高于1月初预测的1.2%。盈利以2022年以来最快速度增长（图源：彭博社）仍需保持谨慎尽管如此，尽管市场一片乐观，但有关市场紧张的警告不断增多，标普500指数交投于“超买”技术水平之上。 Janney Montgomery Scott的Dan Wantrobski表示：“我们仍然保持谨慎。” “在这方面，我们注意到广度的缩小、势头的持续分歧、超买状况以及可能相对较快地接近极端的情绪。” 美国银行的Michael Hartnett表示，美国股市的快速上涨导致创纪录的疯狂上涨，现在接近触发多个卖出信号。 Hartnett在一份报告中写道，截至2月7日当周，该银行的定制牛熊指标升至6.8。该策略师表示，读数高于8表明看涨趋势已经走得太远，发出反向卖出信号。 “2023年的空头定位是市场最好的朋友，”Hartnett表示。但在去年标普500指数上涨24%期间，投资者买入该指数后，这种风险敞口“从顺风转为逆风”。他警告说，“在泡沫中，市场不太尊重定位”或估值。“他们只尊重政策和实际利率，”他说。 eToro的Bret Kenwell表示，虽然目前股市可能有点过热，但这并不意味着市场即将脱轨。 “虽然最终可能会导致短期内出现一些获利回吐，但这仍然是牛市。在我们看到经济出现实质性疲软之前，很难看跌股市。”Kenwell指出。（图源：彭博社） Strategas的Don Rissmiller表示：“尽管最近有人担心银行收紧贷款标准，但美国经济似乎仍在尝试软着陆。” 他补充道，由于通胀依然温和，“美联储可能会在2024年晚些时候降息”。市场对美联储今年降息的隐含预期在6 月份继续降息25个基点，今年总共降息了4 个基点。下周，1月份消费者价格指数数据预计将进一步放缓，美联储官员表示，这是在过去两年11次加息后转向降息的一个条件。对下周大量新公司债券的预期，集中在周一（1月份消费者物价指数数据公布之前），是周五国债收益率小幅走高的另一个因素。 Evercore的Krishna Guha认为，美国CPI修正“没有令人意外的情况”，这应该会增加美联储的信心，即通胀将持续回到2%的目标，并在降息的道路上再打勾。

Dan19772024-02-10

【美股收市】标普500历史性短暂突破5000点 Arm股价单日暴涨47.9%

告提振了投资者对于稳健经济能够持续推动企业利润和增长的信心，但周四的债券收益率上升，10年期国债收益率最后达到4.15%。这一变化对股市施加了一定压力。 Michael Arone表示：“盈利继续好于预期，并促使特定股票出现了一些非常积极的走势。总的来说，在情绪方面，这使得市场继续触及新高点。” 伦敦证券交易所数据显示，超过一半的标准普尔500指数公司公布了季度收益，其中80.6%的公司超出预期，而长期平均水平为67%。经济数据方面，上周美国初请失业金人数下降幅度略高于预期，表明劳动力市场潜在实力强劲。与此同时，里士满联储主席托马斯·巴尔金表示，近期美国经济数据强于预期，部分原因可能是新年伊始左右难以做出准确的季节性调整。 PayPal在预测本年度调整后利润增长持平后，股价下跌11.2%，拖累标准普尔500金融板块。 Ralph Lauren在第三季度营收超出预期后股价上涨16.8%，而服装制造商Under Armour在提高年度利润预期后收盘上涨0.1%。

阿泰尔2024-02-09

中国通缩加剧背后的秘密 “正月不剃头”只是原因之一

缩是一个顽固的经济问题。价格下跌会侵蚀企业利润，并促使消费者推迟支出，以期明天能买到更便宜的商品。这导致企业降价，推迟招聘和投资，进一步抑制支出，加剧通缩周期。一些经济学家表示，他们不认为中国真的面临通缩螺旋的危险。他们表示，由于政府在基础设施等方面的支出以及其他温和的刺激举措，通货膨胀应该会在今年逐渐回归。他们表示，由于猪肉等食品供应充足造成的食品价格下跌压力应该也会开始减轻，而且一些人表示1月份的数据受到了春节期间食品和旅游价格波动的影响。 “我们认为，消费价格通胀率将在未来几个月内回归到正值。” 凯投宏观（Capital Economics）中国经济主管朱利安·埃文斯-普里查德（Julian Evans-Pritchard）周四在一份研究报告中表示，他补充说他预计核心通胀率在可预见的未来将保持温和，并指出了房地产市场的结构问题，如房价下跌和人口结构恶化。然而，对于其他一些经济学家来说，中国展现出了更深层次和更持久问题的一些特征。收入增长放缓，使得消费者在偿还债务的同时保持支出变得更加困难。在紧缩的劳动力市场上，工人们接受了低薪工作，一些数据表明新员工的薪资正在下降。企业利润正在下滑，因此拥有数百万元债务的公司对投资和招聘持谨慎态度。经济学家们有时使用“资产负债表衰退”的术语来描述这种情况，其中债务负担增加，家庭和企业专注于减少从日益减少的收入堆中借款。令人担忧的类似情况是日本，它在上世纪90年代初房地产和股市泡沫破裂后进入了长达数十年的低增长和持续通货紧缩的“失落十年”。 BCA研究首席新兴市场和中国策略师亚瑟·布达根（Arthur Budaghyan）表示：“企业和家庭的情绪不佳并非毫无缘由，”“这是债务通缩和资产负债表衰退的结果。” 中国以前也经历过消费价格下降的时期，特别是在1998年亚洲金融危机和2009年美国次贷危机爆发引发全球银行纷纷救助之后。在这两种情况下，中国的政策制定者做出了积极回应，通过降低利率和发放廉价贷款来推动经济。增长和通货膨胀很快就会回归。但是，在刺激增长的同时，他们制造了一个房地产泡沫，而中国正在决心消除这个泡沫。结果是政策回应比过去要迟缓得多，只是小幅降低了借贷成本，对金融系统注入了较少的资金，以及在一些大城市放宽了对二手房购买的限制等一系列零散的住房政策。这意味着，根据许多经济学家的说法，这种持续增长放缓和价格持平或下跌的时期将会持续一段时间，可能会持续数年，要么直到官员们放弃更大规模刺激，要么直到债务最终清偿。

佳华1682024-02-09

财信研究评1月CPI和PPI数据：春节错月压低CPI，需求不足仍是主要矛盾

PPI和CPI剪刀差的扩大，通常意味着企业利润和经济动能的持续修复，反之则相反（见图11-12）。疫后本轮PPI和CPI剪刀差经历了扩大-收窄的过程，扩大阶段主要是由上游原材料涨价驱动的，结构性特征显著，不是全面性涨价，对应的下降阶段主要是由高基数主导，国内需求恢复带动的价格上涨尚不明显。在国内需求恢复偏弱的情况下，中下游行业转移成本能力依然较弱，导致上游原材料上涨对中下游利润的挤占作用偏强，进而压制中下游企业投资扩产意愿，不利于国内经济动能的恢复。 1月份PPI和CPI的剪刀差由上月-2.4%收窄至-1.7%，两者剪刀差收窄有利于工业企业利润的继续改善。往后看，受国内需求企稳向好、稳增长政策落地见效，全球能源供给扰动不断等因素影响，预计未来CPI和PPI有望延续回升态势，两者负剪刀差将继续呈现收窄态势，对工业企业利润的拖累作用将有所减弱。

金融界2024-02-08

【直击亚市】“券商屠夫”接任证监会主席、中国还要放大招！华尔街继续攀升担忧之墙

点，因为交易员押注强劲的经济将继续推动企业利润。#亚市直击# 美国国债在亚洲交易中基本保持平静，10年期国债收复了前一交易日的小幅跌幅。周三美国国债拍卖规模达到创纪录的420亿美元，收益率低于预期，显示需求强劲，缓解了市场可能难以消化大量供应的担忧。 “市场继续攀升担忧之墙，包括美联储预期的转变、地缘政治紧张局势和超买的市场状况，”Nationwide Funds Group的Mark Hackett说，“我们正在进入一个低迷的季节性时期，但市场势头强劲。” 在亚洲，日本12月份的经常账户余额低于预期。在其他地方，印度央行将宣布最新的货币政策决定。台湾地区、印尼、越南和巴基斯坦的市场已经关闭。本田和软银集团等公司将在该地区公布业绩，预计软银将迎来多年来表现最好的一个季度。软银持股的Arm Holdings Plc公布乐观财报后，纽约盘后交易中股价上涨38%，软银在亚洲股市上涨。标准普尔500指数中的美国芯片股上涨2.1%，涨幅高于大盘，这得益于英伟达公司2.8%的涨幅。对美国地区银行重新燃起的担忧似乎有所缓解，这有助于支撑纽约交易市场的尝试性风险偏好基调。纽约社区银行股价收高，盘中一度下跌14%。周三，更多的美联储官员暗示，他们认为没有紧急降息的必要。美联储主席鲍威尔(Jerome Powell)等政策制定者最近几天警告说，最早要到5月份才有可能降息。在大宗商品市场，黄金收复周三的小幅跌幅，目前交投在2035美元左右。油价上涨，WTI原油期货在亚洲交易时段早盘攀升，周三上涨0.8%。

风起2024-02-08

邦达亚洲：欧洲央行官员发表鹰派言论欧元小幅收涨

的水平，需要劳动力成本增长进一步放缓和企业利润率提高相结合。"“我从其他发达经济体的发展中得到了一些安慰，它们似乎比英国领先一点。但我需要看到进一步的证据，才能确信英国经济正在像我们预测的那样发展。”她补充说，未来几个月将“对我对工资和价格持续性的评估非常重要，今年的大部分工资设定过程将在4月份结束。”企业如何应对同样至关重要。“全面、全面地考虑这个问题真的很重要。” 欧洲央行执行委员会成员Isabel Schnabel在接受采访时表示，最近的经济数据和市场对快速降息的积极押注意味着，欧洲央行在放松借贷成本之前应该保持耐心。她在采访中表示，鉴于服务业通胀居高不下、劳动力市场具有弹性、金融环境明显放松以及红海紧张局势，“这提醒人们不要很快调整政策立场”。 “这意味着我们必须保持耐心和谨慎，因为我们也从历史经验中知道，通胀可能会再次爆发，”Schnabel称。 “最近的数据并没有减轻我的担忧，即最后一英里可能是最困难的一英里。我们看到服务业出现粘性通胀。我们还看到劳动力市场具有弹性。与此同时，我们看到了金融状况的显著放松，因为市场正在积极为央行的转向定价。除此之外，最近在红海发生的事件引发了人们对供应链再次中断的担忧，”Schnabel表示。她补充道：“我认为，我们现在正进入一个关键阶段，货币政策的调整和传导变得尤为重要，因为这一切都是为了遏制第二轮效应。”

邦达亚洲2024-02-08

决策分析：美国股市延续历史性涨势七巨头继续推动市场走高

续了牛市走势，因为稳健的经济将继续推动企业利润增长。在尾盘交易中，华特迪士尼和Arm Holdings因乐观前景而上涨。交易员们摆脱了对估值过高、2月份季节性疲软以及美联储官员谨慎评论的担忧，股市创下新高。在美国政府以低于预期的收益率出售了创纪录的420亿美元10年期美国国债后，股市的积极基调继续盛行。 Nationwide分析师Mark Hackett表示：“市场的担忧情绪持续上升，包括美联储预期的转变、地缘政治紧张局势以及超买的市场状况。我们正进入淡季，但市场势头强劲。” CFRA分析师Sam Stovall表示，2月被誉为标准普尔500指数的“消化月”。然而，当1月和2月均录得上涨时，该指标全年总回报率100%为正，平均上涨24%。 Sam Stovall表示：“尽管过去的表现并不能保证未来的业绩，但这一点与其他年初指标（例如1月和2月创下历史新高）一起表明，在伟大的一年之后，极有可能迎来美好的一年。不过，请做好应对波动加剧的准备。” 尽管市场广度狭窄，“七大”科技公司：Alphabet Inc、亚马逊公司、苹果公司、Meta Platforms、微软公司、英伟达和特斯拉继续推动这个月的涨幅。对软着陆的押注推动美国股市在1月份创下两年来的首个纪录，标志着股市复苏的一个重要里程碑。瑞银全球财富管理部门分析师的Solita Marcelli表示：“我们的基本预期仍然是软着陆，即全年经济增长放缓，但总体保持健康，而通胀并没有过度粘性。我们确实相信，这种环境将使美联储能够在5月之前开始降息，并在年底前降息100个基点。” 跟随美国所有主要股票基准的脚步，发达市场股票的摩根士丹利资本国际世界指数也升至历史新高。以Emmanuel Cau为首的巴克莱策略师表示，美国强劲的经济增长和欧洲的预期反弹可能会支撑股市，尽管股市的某些部分看起来“存在泡沫”。尽管全球最大的交易所交易基金之一在自10月底以来的强劲反弹之后正处于关键拐点，但未来几周可能会进一步上涨。Invesco QQQ Trust Series 1 (QQQ)是跟踪纳斯达克100指数的，它的交易价格接近三年前的关键阻力水平，相对于更广泛的标普500指数交易所交易基金，即SPDR S&P 500 ETF（SPY）。这句话在暗示，尽管QQQ接近了三年前的阻力水平，但相对于SPY来说，未来QQQ可能还有进一步上涨的空间。 Bloomberg Intelligence分析师Anthony Feld 表示，如果2021年2月的阻力位被果断突破，QQQ/SPY比率有望从此处进一步反弹，绝对看涨确认QQQ攀升至新高。周三，华尔街关注的还有许多央行发言人，他们都表现出并不急于降息，正如美联储主席杰罗姆·鲍威尔已经暗示的那样。美联储理事Adriana Kugler对通胀持续放缓提出了乐观的看法，同时表示降低借贷成本并不紧迫。波士顿联储主席Susan Collins表示，她正在寻找更多证据，证明通胀在降息之前将持久地与目标保持一致——尽管这一步骤可能会在“今年晚些时候”进行。明尼阿波利斯联储主席Neel Kashkari表示，官员们在放松政策之前需要看到“几个月”的通胀数据。此外，10年期国债的销售规模达到了420亿美元，超过了2020年11月达到的410亿美元的最高水平。上周宣布的国债拍卖规模的最新调整中，包括两年期和五年期在内的三项国债，将在2月至4月季度创下历史最高销售规模。此次出售是本周市场面临的三大考验之一。周二拍卖的540亿美元3年期国债的收益率也低于竞标截止日期交易时预测的收益率，这是一个积极的迹象。美国财政部将于周四完成季度债务偿还，出售250亿美元的30年期债券。下一个交易日焦点、风向标： 02:00欧元区12月零售销售(月率) 13:30美国上周API原油库存变化(万桶)(至0202) 09:00美国EIA公布月度短期能源展望报告 09:00克利夫兰联储主席梅斯特就经济前景发表讲话 09:45加拿大央行行长麦克勒姆发表讲话主要货币走势分析：欧元：欧元/美元上涨，收报1.0772，涨幅0.17%。技术面上，汇价上行的初步阻力位于1.0787，进一步阻力位于1.0802，关键阻力位于1.0821；汇价下行的初步支撑位于1.0753，进一步支撑位于1.0734，更关键支撑位于1.0719。英镑：英镑/美元上涨，收报1.2598，涨幅0.23%。技术面上，汇价上行的初步阻力位于1.2650，进一步阻力位于1.2673，关键阻力位于1.2705；汇价下行的初步支撑位于1.2594，进一步支撑位于1.2562，更关键支撑位于1.2539。日元：美元/日元上涨，收报148.172，涨幅0.16%。技术面上，汇价上行的初步阻力位于148.412，进一步阻力位148.652，关键阻力位于149.05；汇价下行的初步支撑位于147.774，进一步支撑位于147.376，更关键支撑位于147.136。 #决策分析#

埃尔文2024-02-08

24小时热点