2008年赚取数十亿美元的交易员Diggle重返市场，押注市场波动性lg...

2008年赚取数十亿美元的交易员Diggle重返市场，押注市场波动性

• 回归市场

• 新基金

• 潜在风险因素

• Diggle过往成就

回归市场

根据TodayUSstock.com报道，前对冲基金经理Steve Diggle表示，看到市场稳定性面临前所未有的威胁后，他准备再次在市场波动中寻求机会。Diggle的家族办公室Vulpes Investment Management计划向投资者募集最多2.5亿美元，预计最早将在2025年第一季度启动。

Diggle的公司曾在2007至2008年间赚取了30亿美元，他的投资方向是利用市场崩盘时获得高额回报，并在市场较为平静的时期通过对股市的涨跌下注获得利润。

新基金

Vulpes的这只新基金将专注于市场波动性交易，Diggle希望通过人工智能技术分析大量公共信息，找到具有高风险行为的公司，尤其是在亚洲太平洋地区，这些公司可能面临爆炸性风险，例如高杠杆、资产负债错配或甚至欺诈行为。

此举标志着Diggle在波动性交易领域的重大回归。Diggle的家族办公室之前偶尔涉及波动性交易，但未曾投入重大资源。随着市场环境的变化，Diggle认为，现在是时候重新审视市场波动的机会。

潜在风险因素

Diggle认为，当前市场面临的风险点比以前更多，特别是美国股市估值的高涨、美国办公市场的供过于求、联邦债务的增加以及紧张的信用利差等问题。此外，进入市场的“牛市一代”交易员推动了一小部分美国科技股和加密货币的飙升，而这使得购买保护性工具的成本变得更低。

他还提到了地缘政治紧张局势和中国影子银行的困境，这些因素可能会加剧市场的动荡。

Diggle过往成就

Diggle曾在Lehman Brothers担任多个团队的负责人，并于2001年与Richard Magides共同创立了Artradis基金管理公司。在金融危机前，Artradis通过购买银行出售的场外期权和方差掉期作为对市场剧烈波动的押注获得巨额收益。

2008年，Artradis基金通过对Lehman Brothers和瑞银等银行的信用违约掉期进行了大规模投资，从而获得了丰厚的回报。Lehman Brothers的信用违约掉期收益为其支付价格的367倍，瑞银的信用违约掉期则产生了约20倍的回报。

尽管专注于波动性交易的对冲基金往往在市场平静时亏损，但Diggle的家族办公室Vulpes此前投资了新西兰的鳄梨园、德国的房地产、英国的生物技术公司以及受益于俄罗斯入侵乌克兰后的欧洲再武装的股票。