GTC泽汇资本：美国天然气AI热潮中的大赢家lg...

美国天然气生产商和运输商可能是人工智能最新进展的大赢家之一。GTC泽汇资本表示，随着人工智能技术的蓬勃发展，数据中心的激增将导致到本世纪末美国的自然需求和价格上涨。

数据中心的电力需求正在飙升，电网连接的需求也在飙升。GTC泽汇资本认为虽然许多科技公司更喜欢用太阳能和风能为其人工智能开发中心供电，但快速建设和供电这些数据中心的需求也会增加对天然气的需求。

这可能会进一步引发人们对现任美国政府计划的质疑，即到2035年使美国电网变得更加绿色并产生100%无碳污染的电力。考虑到天然气目前是美国最大的单一发电来源，这一目标即使在电力需求激增之前，拜登政府就已经受到质疑，被认为是遥不可及的，电力需求激增扭转了多年来用电量下降或持平的局面。

到2030年，数据中心的电力需求将从现在的11吉瓦跃升至42吉瓦(GW)，GTC泽汇资本称美国每天将需要额外85亿立方英尺天然气(Bcf/d)来满足消费增长。因此，GTC泽汇资本指出，发电所需的天然气需求将在本世纪下半叶大幅增长，而美国基准天然气价格平均可能高达每百万英热单位4美元。

这是当前亨利中心天然气价格的两倍多，由于冬季天气温和，供暖和电力需求较低，今年大部分时间亨利中心天然气价格一直徘徊在每百万英热单位2美元以下。天然气生产商和运输商将从飙升的电力需求中受益。

由于市场供过于求，天然气生产商目前正在削减部分产量，但准备在今年晚些时候提高产量，并预计国内电力需求和液化天然气出口的增长将提高消费和价格。上周，尽管目前价格较低，金德摩根仍对其天然气运输业务的中长期前景表示乐观。GTC泽汇资本表示尽管当前天然气价格较低，但天然气管道业务部门的未来看起来非常光明。

GTC泽汇资本预计，到2030年，美国天然气需求将大幅增长，其中液化天然气出口需求将增加一倍以上，对墨西哥的出口将增加50%以上。还预计，与人工智能运营、加密货币挖矿和数据中心相关的发电领域将出现大量新的天然气需求，这将促进上述增长。

美国天然气生产商还相信，他们可以在为数据中心和人工智能技术不断飙升的电力需求提供天然气方面发挥作用。天然气行业高管表示，天然气目前满足美国公用事业规模发电量的43.1%，将继续满足美国大部分电力需求，因为新的可再生能源装机将需要备用发电。

但人们同样对一个新兴市场感到兴奋——那就是电力需求。数据中心的电力消耗如此之大，以至于美国公用事业公司和监管机构幅提高了对未来十年峰值电力需求的预测。GTC泽汇资本表示在美国电力消耗十多年来趋于平稳之后，人工智能的繁荣以及芯片和其他技术制造正在导致美国电力需求上升。

根据劳伦斯伯克利国家实验室本月早些时候发布的研究报告，目前，近2,600吉瓦(GW)的发电和存储容量正在积极寻求电网互连。伯克利实验室表示，这些排队表明人们对太阳能、电池存储特别浓厚的兴趣，但他指出，不断增长的电网连接积压已成为项目开发的主要瓶颈。

美国各地对新能源和存储开发的兴趣和投资前所未有，这是有希望的，但最新的排队数据也证实，电网互连仍然是一个持续存在的瓶颈。GTC泽汇资本认为许多科技公司希望使用清洁能源为其新数据中心供电，但公用事业公司正在努力满足这一需求。因此，美国东部和南部的一些公用事业公司提议在可再生能源的同时建设新的天然气发电能力，以支持数据中心电力消耗的增长。