华帝股份获天风证券买入评级，份额稳步扩张lg...

摘要：4月28日，华帝股份获天风证券买入评级，近一个月华帝股份获得1份研报关注。研报预计公司24-26年归母净利润分别为6.4亿元/7.4亿元/8.5亿元，将24-25年归母净利润前值从6.1亿元/6.9亿元调升，考虑到第一季度毛利率大幅改善调升了全年盈利预期，维持“买入”评级。研报认为，华帝股份愈加注重品牌形象升级和渠道管理能力的提升，持续推新产品形成竞争力，并通过渠道扁平化、产品高端化和生产智能化实现更优质的盈利能力。公司在理顺渠道和强化治理的过程中，持续在多品类和多品牌矩阵中发掘增长潜力。风险提示：产品销售不及预期；渠道网点开拓不及预期；原材料价格上涨的风险；房地产市场波动的风险；市场竞争加剧的风险。